一直以來(lái)，坊間盛傳阿里巴巴和騰訊要進(jìn)軍傳統銀行業(yè)，這兩家擁有第三方支付牌照，又深諳互聯(lián)網(wǎng)金融之道的巨頭無(wú)疑是民營(yíng)銀行試點(diǎn)的不二之選。盡管阿里巴巴和騰訊相關(guān)人士不斷辟謠，但阿里巴巴和騰訊要進(jìn)軍銀行業(yè)的猜測卻越來(lái)越多。尤其是蘇寧銀行已經(jīng)通過(guò)工商注冊核準的消息傳出后，不少業(yè)內人士驚呼：互聯(lián)網(wǎng)巨頭的銀行夢(mèng)要實(shí)現了。

　　事實(shí)上，阿里巴巴、騰訊和蘇寧云商等互聯(lián)網(wǎng)巨頭的銀行夢(mèng)，距離落地還有十萬(wàn)八千里的距離。曾經(jīng)參與山東一家民營(yíng)銀行組建的金融人士向筆者透露：民間資本申請銀行牌照，銀行名字在工商注冊核準僅僅是第一步。申報銀行牌照的企業(yè)，還要按照銀監會(huì )的要求填寫(xiě)申報材料，準備注冊資金，落實(shí)經(jīng)營(yíng)場(chǎng)所和開(kāi)設銀行需要的儲備金。既便是完成了這些申報工作，銀監會(huì )還會(huì )有諸如銀行金庫安全評估和銀行系統安全評估等一系列的評估工作。

　　不難看出，蘇寧銀行名字獲得工商注冊核準，只是邁出了最容易的一步。具體來(lái)說(shuō)，互聯(lián)網(wǎng)巨頭們進(jìn)軍銀行業(yè)，有三道必須邁過(guò)的檻。

　　無(wú)底限的資金門(mén)檻

　　銀行作為一個(gè)特殊的金融機構，對資金的要求也是相當高。我國目前有300多家銀行，鄉鎮銀行的注冊只要5000萬(wàn)元，但全國性銀行要10億或100億不等。而注冊資金，不過(guò)是進(jìn)軍銀行業(yè)的最低標準。

　　在很多人認為，銀行是靠存貸匯盈利的金融機構，對資金的要求并不高。10億或100億注冊資金對阿里巴巴、騰訊或蘇寧云商并不是難事。熟悉金融常識的人想必清楚一個(gè)常識，那就是巴塞爾協(xié)議。

　　全球所有的銀行，必須遵守巴塞爾協(xié)議。巴塞爾協(xié)議是一套完整的國際通用的、以加權方式衡量表內與表外風(fēng)險的資本充足率標準，有效地扼制了與債務(wù)危機有關(guān)的國際風(fēng)險。按照巴塞爾協(xié)議的條款，互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)申領(lǐng)銀行牌照，銀監會(huì )要規定存款準備金率。另?yè)�商業(yè)銀行內部人士透露，出于風(fēng)險的考慮，銀監會(huì )可能會(huì )適當提高民營(yíng)銀行的存款準備金率。

　　最新數據顯示，去年大型金融機構的存款準備金率是20.5%，中小金融機構的存儲準備金率是16.5%。這意味著(zhù)銀行如果有10000億存款，那至少需要放1650億準備金不能動(dòng)。再加上銀行網(wǎng)點(diǎn)建設，銀行IT系統建設和人員，做一家民營(yíng)銀行需要上百億資金。顯而易見(jiàn)，對于在激烈競爭中的阿里巴巴、騰訊和蘇寧云商等互聯(lián)網(wǎng)巨頭來(lái)說(shuō)，民營(yíng)銀行的資金門(mén)檻確實(shí)很高。

　　政策監管的準入門(mén)檻

　　盡管銀監會(huì )已經(jīng)明確表態(tài)，允許民間資本進(jìn)入銀行業(yè)，但我們至今并未看到銀監會(huì )對民營(yíng)銀行的明確表態(tài)。援引中國經(jīng)營(yíng)報的最新報道，對于民營(yíng)銀行的試點(diǎn)計劃，銀監會(huì )內部目前仍未達成一致，但首批可能是3家獲得民營(yíng)銀行的牌照。如同當年創(chuàng )業(yè)板上市一樣，民營(yíng)銀行牌照發(fā)放可能與當地政策有很大的關(guān)系。

　　目前，騰訊申請民營(yíng)銀行已獲得廣東省政府同意，材料已經(jīng)上報至銀監會(huì )。蘇寧云商申請民營(yíng)銀行也得到了江蘇政府的同意，蘇寧銀行的名字已經(jīng)獲得了工商注冊核準。一些媒體稱(chēng)阿里巴巴也遞交了民營(yíng)銀行申請，但被阿里巴巴內部人士否認。

　　騰訊、阿里巴巴、蘇寧云商，都是當地的知名的互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)，并且深得當地政府的重視。既便是地方政府對三家互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)特殊照顧，在首批牌照只有3張的情況下，銀監會(huì )也不可能把牌照全部給互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)。對于一直想進(jìn)軍銀行業(yè)的三大互聯(lián)網(wǎng)巨頭而言，數量稀有的牌照數量無(wú)疑又是一個(gè)比較高的準入門(mén)檻。

　　除民營(yíng)銀行牌照這一準入門(mén)檻外，互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)進(jìn)軍銀行業(yè)仍有太多的監管政策需要落實(shí)。金融改革持續了多年，銀行業(yè)開(kāi)放也是一個(gè)老生常談的話(huà)題。銀監會(huì )擔心的是，諸如阿里巴巴這樣的企業(yè)申請了民營(yíng)銀行牌照后，如何防止他們?yōu)樽约旱年P(guān)聯(lián)企業(yè)提供額外的擔保業(yè)貸款。

　　眾所周知，阿里巴巴本身就有小微企業(yè)貸款服務(wù)。未來(lái)成立銀行后，阿里巴巴是否會(huì )對自己平臺上的企業(yè)有額外照顧呢？這是一個(gè)監管難題。同樣，騰訊也有類(lèi)似的小微金融服務(wù)，銀監會(huì )同樣會(huì )考慮對騰訊銀行的監管。

　　由于互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)都擁有第三方支付牌照，運營(yíng)過(guò)程中已經(jīng)有擦邊球的行為。銀監會(huì )在發(fā)放民營(yíng)銀行牌照時(shí)，對互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)監管力度之難和力度之大是必然。正因于此，銀監會(huì )才會(huì )對互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)申請民營(yíng)銀行牌照的態(tài)度如此謹慎。

　　跨界經(jīng)營(yíng)的風(fēng)險門(mén)檻

　　在金融領(lǐng)域，騰訊、阿里巴巴和蘇寧云商等互聯(lián)網(wǎng)巨頭并沒(méi)有任何優(yōu)勢。的確，阿里巴巴的余額寶堪稱(chēng)互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng )新的典范，但就本質(zhì)而言，余額寶不過(guò)是充當了一個(gè)銷(xiāo)售通道而已，與銀行的經(jīng)營(yíng)仍有很大差距。

　　銀行需要有豐富的風(fēng)險控制經(jīng)驗，這是互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)并不擅長(cháng)的。工商銀行、招商銀行等傳統銀行，憑借多年的數據分析挖掘，建立了可靠的風(fēng)險控制體系。進(jìn)入銀行這個(gè)領(lǐng)域后，互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)如何建立一套屬于自己的風(fēng)險控制體系，是一個(gè)巨大的挑戰。

　　此外，與其他銀行業(yè)務(wù)的互聯(lián)互通，也是對準備申請民營(yíng)銀牌照的互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)在日后運營(yíng)中的一個(gè)難題。再深一層講，銀行資金存儲、運輸方面的風(fēng)險如何控制，對跨界到銀行業(yè)的互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)而言，同樣是一個(gè)巨大的挑戰。

　　從銀行的業(yè)務(wù)開(kāi)展，到諸如資金存儲和資金運輸這樣的日常運營(yíng)，以及與各大銀行的結算和互聯(lián)互通，都在考驗著(zhù)從互聯(lián)網(wǎng)跨界到銀行業(yè)的巨頭們。這一門(mén)檻，互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)又該如何邁過(guò)？

銀行本身就是一個(gè)門(mén)檻很高的行業(yè)，加之銀行的發(fā)展關(guān)系著(zhù)經(jīng)濟的穩定，所以政府監管部門(mén)對銀行的開(kāi)放一直很謹慎。就目前的形勢來(lái)看，互聯(lián)企業(yè)進(jìn)軍銀行業(yè)仍有一段很長(cháng)很艱辛的路要走，政策監管和高準入門(mén)檻，是互聯(lián)網(wǎng)巨頭銀行夢(mèng)想難以照進(jìn)現實(shí)的原因所在。